Day-trading ( eng. Day-Trading ): negociación especulativa en la bolsa de valores durante el día de negociación sin transferir las posiciones abiertas al día siguiente. El término day trading se refiere a una estrategia que utiliza exclusivamente operaciones intradía, en las que la duración de la tenencia de valores suele ser de minutos a varias horas [1] . Muchos comerciantes pueden usar varias estrategias al mismo tiempo, una de las cuales es el comercio intradía.
Inicialmente, el comercio de un día fue utilizado exclusivamente por empresas financieras y especuladores profesionales. Ese comercio lo realizaban empleados de bancos y empresas de inversión. Sin embargo, con la difusión del comercio electrónico y el comercio de margen , este tipo de actividad se está popularizando entre los comerciantes individuales no profesionales.
Por lo general, el comercio de margen se utiliza para aumentar la rentabilidad de las operaciones , lo que conduce a un aumento de los riesgos. Las operaciones intradía tienden a basarse más en el análisis técnico que en el análisis fundamental .
El comercio diario para individuos ha sido legal en los EE . UU . desde 1996. En 2000, en la bolsa NASDAQ , las transacciones intradía de individuos se estimaron en alrededor del 15%. Sin embargo, más del 70% de los comerciantes de día individuales perdieron dinero en el curso de sus actividades, según un estudio de 1999 realizado por la Asociación de Administradores de Valores de América del Norte [2] [3] [4] .
Desde finales de la década de 1990, ha habido cientos de empresas que brindan acceso al comercio y al comercio de margen y que enseñan a sus clientes cómo operar en el día. A diferencia de las casas de bolsa tradicionales, estas firmas promovían la negociación activa como estrategia o programa de inversión y también vendían cursos para enseñar dichas actividades. Para cubrir pérdidas futuras, a menudo se requería que los clientes hicieran un depósito significativo por adelantado, dentro del cual ocurrieron sus pérdidas. [cuatro]
Según Eddy Elfenbein, con el desarrollo del comercio algorítmico y de alta frecuencia en la década de 2000, cuando las computadoras comenzaron a realizar transacciones en escalas de tiempo de milisegundos, la estrategia del comercio especulativo intradiario para los no especialistas está obsoleta y la gente ya no puede competir. en operaciones a corto plazo y especulación con algoritmos de alto rendimiento [5] .